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Keywords

Income tax--Government policy; Income distribution; Canada; United States

Document Type

Special Issue Article

Abstract

Canada and the United States have both experienced a substantial increase in income inequality over the last several decades. In this article, we examine the complex interaction of income inequality with tax and transfer systems in Canada and the United States. We begin by comparing the data on taxation and expenditure to understand the similarities and differences between the two countries. We then consider how changes to tax and transfer policies have affected the levels of inequality in both countries. The article concludes by offering some policy recommendations that each country may consider to address the increasing levels of inequality.

French Abstract

Le Canada et les États-Unis éprouvent tous deux depuis plusieurs décennies une augmentation substantielle de la disparité des revenus. Dans cet article, nous examinons l’interaction complexe de la disparité des revenus avec la fiscalité et le système de transfert au Canada et aux États-Unis. Nous comparons tout d’abord les données relatives à la fiscalité et aux dépenses pour mieux comprendre les similitudes et les différences entre les deux pays. Nous considérons ensuite la manière dont les modifications apportées aux politiques relatives à la fiscalité et au transfert ont affecté le taux de disparité dans les deux pays. En conclusion, l’article propose certaines recommandations sur des politiques que chacun des deux pays pourrait adopter afin de combattre cette augmentation du taux de disparité.

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